又会通常快速下来

　　【笔者简介】松果出自私募冠军团队，累积规模10位数。13年投资经验，擅长抄底和重组，现为阳光私募基金经理。

　　我经常说证券股是渣男，股市里面的渣男，标准到底是什么？

　　9月6日，海富通基金经理范廷芳（注意他是个帅哥），在来到央视直播《财访》时表示，渣男板块波动大，短期非常吸引眼球，但通常怎么快速上去的，又会通常快速下来，回头看看，最后回报率不会特别高，有的甚至亏损。

　　与之形成对比的，男神板块是什么呢？男神板块，是指业绩确定性高，很稳定，关键是大概率会兑现业绩或预期。

　　渣男和男神，无关爱与不爱，跟是否兑现业绩和预期有关。

　　这么一看，周三大涨的云宇宙，以及上周大热的工业母机，渣男的气质满满，人气极高，蹭热点呼呼呼的，但兑现不了承诺和业绩，虽然是渣男，很多人喜欢，我也不反对拥抱渣男的云宇宙，但拥抱的同时，你必须清醒地认识到，现在下跌的工业母机，就是下一个云宇宙。（但是我认为，作为上游的光学器件，如光学镜头、VR组件等，还是有持续性的，毕竟买铲子的是好生意）

　　男神板块电力和煤炭，现在预期发生了很大的变化，首先是政策推动，如果火电与其他电力定价机制改变，那么，叠加碳中和，低估值的电力和煤炭，首先经历这是估值修复，而碳中和目标下，头部公司长期将会享受估值溢价，男神兑现承诺的概率极大。

　　这里重点解读高壁垒的细分方向，如稀缺资产的水电资产，以后搞碳交易那是杠杠的，比林地猛多了，简直就是印钞机。而电力价格上涨，电解铝行业成本将推高，也会助推电解铝价格继续走高，作为易耗品，预培阳极行业集中度较高，十年磨一剑，受益看得见！

　　周三，大盘跌0.04%，报3675.19点。深证成指跌0.10%，报14688.08点。创业板指跌0.97%，报3219.95点。沪深两市成交金额连续第36个交易日突破万亿，北上资金净流入27个亿。

　　最新的“基金仓位监测”数据显示，虽然9月6号和9月7号，大盘从3500附近一口气干到3695，但费解的是，基金竟然没有加仓反而有所减仓，朋友们，是否要冷静一下呢，具体数据，如下图所示（数据金蟾基金网）：

　　周三，市场震荡为主，早盘，电力和云游戏爆发，全天两天最强主线就是他们，电力延伸到水电、碳中和、光伏、煤炭、电解铝和绿色交易等，云游戏延伸到元宇宙、VR/AR等；中间种子和造纸、传媒、三代半导体等活跃。

　　短期来看，电力和煤炭是最强风口，水电和焦炭、预配阳极方向，元宇宙预计波动大，最上游的光学电子方向，军工继续聚焦。

　　下面是大盘30分钟K线走势图，从图中我们看出，经历过小三浪的推高至3695点后，大盘进入次高位横盘阶段，属于强势整理！预计会在3640点~3694点附近反复震荡为主，而震荡整固的目的，是为了突破3700点做准备，不过，指数连续36个交易日，维持在万亿以上的成交量，只要大盘不深蹲，预测指数意义已经不大了。

　　大盘30分钟K线走势图

　　观察发现，军工股今年相对强势，8月份大幅跑赢大盘，伴随着龙头公司半年报密集公布，一些头部公司看点颇多，比如发动机龙头公司航发动力，半年报显示，合同负债从上期的23.9亿，爆增10倍多到248亿，而导弹产业链的洪都航空，也从0.2亿暴增到72.9亿，此外，还有中航沈飞、中航机电、中航电子、航发控制等也出现环比巨幅改善，反映出行业景气度即将来临，我们继续看多军工板块，研究跟踪“中报合同负债大增，进入发展快速轨道的航空机电龙头”的公司。