这是个需要慢火熬炖的行业

　　箱体底部可以完全站上60日均线以上，那么中期上涨就会开启，而一旦站住，很可能会出现一轮主升浪行情。所以连续反弹行情能否持续，就要盯住60日均线能否站住。

　　如果没有突破，那么很可能会在60日均线以下位置进行盘整，目前指数上已经确立反转了，所以适当盘整吸筹后，还会再度突破60日均线。

　　上证指数继续冲高，但出现了上涨乏力的迹象。短期可能会先震荡再回落，但回调之后反而是加仓机会。

　　（1）今日指数继续放量，但是K线的上涨力度却在缩小。而且现在已经到了重要的压力位，也就是前期日线点，接下来会有一个消化压力的过程。

　　（2）近3日的上涨就是30分钟的上涨一笔，就这个级别的上涨来看，现在的涨幅也接近极限了。那么接下来将出现30分钟下跌一笔，明天可能先震荡，然后才会逐渐下跌。

　　（3）由于现在向上的方向比较明确，而且短期的强势也已经走出来了，那么即使接下来出现调整或震荡，也是进一步的加仓机会。

　　生物降解塑料行业处于产业爆发前期

　　目前最有可能占据较大市场份额的是PLA和PBAT，建议PLA和PBAT产业链中质地优良的公司，包括中国石化、万华化学、恒力石化、长鸿高科、瑞丰高材、华鲁恒升、彤程新材、金发科技和金丹科技。

　　军工板块近期板块震荡，少数个股逆势走强，用心的投资者应该注意到创意信息大涨8.5%，板块内的中低位个股，可以继续。

　　形态选中的稳健型品种：300366创意信息、300095华伍股份、601611中国核建、300411金盾股份等。

　　有色板块尤其是小金属，表现强势，锌业股份、株冶集团、罗平锌电、金钼股份等有较大涨幅。继续板块里涨幅较小形态的品种，回调低吸不追涨。

　　盘口选中的激进型品种：002114罗平锌电、000758中色股份、002428云南锗业等。

　　有机硅、光伏板块再现涨停潮，激进投资者可以继续，涨幅较小的上攻趋势的个股，逢回调。

　　盘口选中的激进型品种：300019硅宝科技、300610晨华股份、600409三友化工、300328宜安科技、300041回天新材等。

　　氢能源多家涨停，可以形态好的中低位品种，后市有补涨机会。

　　形态选中的稳健型品种：600157永泰能源、600248陕西建工、300157恒泰艾普等。

　　科技板块中，市场度较高且百亿级私募持股市值较大的重仓股，主要有海康威视（高毅）、紫光国微（高毅）、睿创微纳（高毅）、利亚德（宁泉资产）、深南电路（淡水泉）等。先进制造板块中，包括聚隆科技（玄元投资）、长鹰信质（迎水投资）、蓝思科技（景林）、上海机电（礼仁投资）等。大消费领域，贵州茅台（金汇荣盛财富）、金龙鱼（林园投资）、三棵树（玄元投资）、迎驾贡酒（迎水投资）、江山欧派（盘京投资）、东鹏饮料（进化论资产）等个股获得多家头部私募重点持有。而在顺周期板块，则包括东方盛虹（迎水投资）、新和成（重阳投资）、抚顺特钢（趣时资产）、紫金矿业（高毅）、西部矿业（高毅）等个股。

　　【机会挖掘】工信部强调推动钠离子电池全面商业化

　　随着技术逐步走向成熟，应用场景不断拓展，未来钠离子电池或从储能逐步走向动力，并以其低成本和高性能对铅酸电池、磷酸铁锂电池实现替代。此外，钠离子电池的原料不同于锂，资源丰富且分布均匀，发展钠离子电池技术路线有助于维持动力电池终端价格稳定，且随着钠离子电池的应用，成本存在进一步下降的空间，下游的整车厂或因此受益。建议在钠离子电池技术上深度布局的公司宁德时代、欣旺达等，建议持股钠离子电池企业的公司华阳股份、浙江医药等，建议或因为钠离子电池技术路线发展而受益的整车厂长城汽车（A+H）、吉利汽车（H）、长安汽车、上汽集团、广汽集团、小鹏汽车（H）等。

　　光伏HJT电池技术核心梳理

　　具体产业链来看，HJT设备核心品种约3只：

　　HJT材料核心品种约7只：

　　HJT电池以及HJT组件约9只：

　　需要注意的是，HJT电池的工艺相对简单但技术难度较大，这块目前还没有量产，这点要留意下。

　　电化学储能安全管理：科创新源(300731)、金冠股份(300510)

　　碳基材料将纳入十四五产业规划

　　这是一个需要慢火熬炖的行业，不是一个大火翻炒的行业。

　　1、亚威股份：股价 9.34元 公司的金属成形机床业务主要产品包括数控折弯机、数控转塔冲床、压力机等主机产品和钣金自动化柔性加工设备、卷板加工机械等自动化成套生产线，其中钣金加工机床国内领先，数控转塔冲床和数控折弯机规模效益在国内同行业皆处于领先水平。

　　2、思进智能：股价 30.79元 公司为国内机械基础件行业提供了多种型号的多工位中、高端冷成形装备，部分产品实现了进口替代，其产品技术性能处于国内同类产品领先水平，产品的部分技术性能达到或接近国际先进水平，公司多工位冷成形装备产销量在国内位居行业前列。

　　3、上机数控：股价 270.6元 国内技术领先的高端智能化装备制造商之一；公司立足于高端精密机床制造，重点发展新型的高硬脆材料磨削和切削设备，包括各种规格及型号的数控金刚线切片机、数控磨面倒角（滚圆）抛光一体机、数控金刚线截断机等系列产品。

　　4、宇晶股份：股价 22.33元 公司主营业务为专业从事精密数控机床设备的研发、设计、生产和销售的高新技术企业，致力于为下游客户提供硬脆材料切割、研磨及抛光等加工服务一体化解决方案。

　　5、宇环数控：股价 18.19元 精密数控磨床和数控研磨抛光设备国内领先企业；公司一直专业从事数控磨削设备及智能装备的研发、生产、销售与服务，为客户提供精密磨削与智能制造技术综合解决方案，产品广泛应用于消费电子、汽车工业、新材料、仪器仪表等领域。

　　6、山东威达：股价 14.45元 济南第一机床有限公司主导产品为轮毂机床、刹车盘机床、中高档数控车床/车削中心、立/卧式加工中心、自动化产品、数控镗铣床、复合数控机床、高速数控立式车削中心、高速数控锯床、普通车床等，共二十多个系列、一百五十多个品种规格。产品用户遍布全球五大洲，覆盖航天航空、交通工具、工程设备、家用电器、环保设备等行业。

　　7、秦川机床：股价 10.27元 公司主营：精密数控机床、塑料机械、精密齿轮件、液压件、液压系统、电梯曳引机及特种齿轮箱。

　　8、日发精机：股价 10.05元 集柔性线制造、系统集成、控制系统开发于一体的综合性智能制造装备提供商；公司形成了数控卧式加工中心、数控立式加工中心、数控龙门加工中心、数控五轴加工中心、数控铣镗加工中心、数控车铣加工中心、数控磨床及超精研机等多种产品系列

　　9、青海华鼎：股价 4.1元 公司是国内数控大重型机床和加工中心的主要生产企业之一，青海省政府将公司及数控机床项目、高精齿轮及齿轮箱项目列为双百企业和项目。

　　10、鲍斯股份：股价 13.55元 公司子公司阿诺精密专业从事研发、生产、销售数控加工用精密、高速切削刀具、超硬刀具、各类精密工具和硬质合金工业品、提供售后服务及各类切削刀具的修磨服务

　　11、中航高科：股价 38.64元 中航航空高科技股份有限公司是一家主要经营机床、房产、投资的公司,其主要产品有普通机床、数控机床和相关房地产等.该公司是我国机床行业大型骨干企业之一,也是国内摇臂铣床销量最大、出口最多的厂家之一

　　12、汇川技术：股价 73.99元 公司在机床行业拥有多产品解决方案的竞争力，变频器类、运动控制类、控制技术类等产品均可用于机床。

　　13、ST沈机：股价 5.08元 公司为中国通用技术集团旗下上市公司，主营业务包括产品研发、机床制造、销售服务、行业解决方案、机床零部件配套等，可面向机械制造核心领域提供量大面广的通用型机床，面向行业客户提供个性化的解决方案

　　14、ST天马：股价 3.2元 公司从事高端装备制造业务的主要经营主体为控股子公司齐重数控。齐重数控始建于1950年，是国家一五时期重点建设的156个项目之一，为我国机床行业大型重点骨干企业和行业排头兵。齐重数控主要生产及销售立、卧式重型机床、重型深孔钻镗床、铁路车床、轧辊车床、落地铣镗床、立式铣齿机床、滚齿机床等十大类、 26个系列、 600多个品种的机床产品。

　　15、创世纪：股价 14.2元 CNC龙头，公司产品门类齐全， 涵盖金属切削机床和非金属切削机床领域， 是国内同类型企业中技术宽度最广、产品宽度最全的企业之一， 能够为客户提供整套机加工解决方案。

　　16、华辰装备：股价 36.46元 国内轧辊磨床行业的领军企业；公司主要经营的产品全自动高精密数控轧辊磨床，产品广泛应用于钢铁、造纸、有色金属等行业，部分应用领域内设备品质已达到国际领先水平。

　　17、恒而达：股价 83.46元 国内金属切削工具领域的龙头企业企业；公司主要从事模切工具、锯切工具、裁切工具等金属切削工具的研产销，核心产品之一重型模切工具的产销量与市占率均保持全球和行业首位，是国内双金属带锯条的产销龙头企业之一。

　　18、浙海德曼：股价 68.52元 国内领先的数控车床厂商；公司现有高端数控车床、自动化生产线和普及型数控车床三大品类、二十余种产品型号，在数控车床领域有一定的竞争优势，其中T55、T65、T65M等高端数控车床在多家下游客户中实现进口替代。

　　19、维宏股份：股价 65.16元 公司为数控设备整机制造商提供运动控制系统解决方案，运动控制系统主要有雕刻雕铣控制系统、切割控制系统、机械手控制系统等，可应用于各类雕刻机、雕铣机、加工中心。

　　20、国盛智科：股价 49.2元 多年被中国机床工具工业协会认定为“中国机床工具行业三十强企业”

　　表：有色金属板块中报归母净利润数据

　　【光伏BK1080】共19只个股，操盘线日线出现B点信号，如下图：

　　短期资金高低位切换下，高性价比的低估值绩优股具备安全边际；中长期来看，在“经济增速放缓+流动性预期边际宽松”的组合下，资金将继续追捧业绩的高增，因此“硬科技”成长股仍是投资主线，选股思路可从市值下沉、景气扩散、基本面反转三个维度深度挖掘。

　　目前行情，A股的短线操作难度较大，因为板块热点轮动速度很快，因此如果做不好短线的小伙伴，最好的方式就是选择好高景气度板块，即便短期回落，也按兵不动，不要跌就割，追涨杀跌很不可取。

　　景气度比较高，接下来机会较多的板块目前分别是光伏发电（包含BIPV和异质结电池）、半导体（车规级芯片、半导体封装测试）、锂电池、物联网、军工（航空发动机产业链）、新能源汽车（固态电池、电解液、汽车整车）、化工板块、有色板块（煤炭，锂、钴、镍等小金属）以及半年报预增个股。只要是持有这几个方向，问题都不大，如果跌了就果断加仓，不用担心。

　　管理经验最久的基金经理们（仅35位）

　　钢煤铝行业中长期景气提升可期

　　推荐新钢股份、方大特钢、三钢闽光、宝钢股份、太钢不锈、华菱钢铁、柳钢股份；电解铝板块，限电政策及产能红线影响行业供给，推荐云铝股份；煤炭板块，供应缺口无法弥补，推荐定价机制更为市场化的焦煤，推荐龙头企业山西焦煤，建议动力煤龙头企业兖州煤业、陕西煤业。

　　钢铁股将迎来一波业绩、估值双升的板块性机会。看好低估值板材、优质长材及部分特钢，推荐宝钢股份、马钢股份、新钢股份、华菱钢铁、广大特材、久立特材、中信特钢；建议三钢闽光、鞍钢股份、太钢不锈。

　　进入中报季，煤企迎来业绩释放期，同时下半年业绩有望持续改善，当前市场仍未对该趋势准确定价，煤炭板块低估值特点突出，持续看好煤炭股估值回归。高分红受益标的：中国神华、平煤股份、盘江股份、陕西煤业、淮北矿业；新产业转型受益标的：山煤国际、金能科技、华阳股份、中国旭阳集团；国改深化受益标的：山西焦煤、潞安环能、晋控煤业；经济复苏高弹性受益标的：兖州煤业、神火股份；债务重组受益标的：永泰能源。

　　随着Q3 新能源汽车产业链的排产进一步增加，锂盐价格有望进一步抬升，企业业绩会逐季度环比增加。标的弹性角度：永兴材料，融捷股份；估值角度：雅化集团，西藏珠峰；长周期角度：天齐锂业，赣锋锂业。

　　锂钴稀土铜箔铝箔磁材等中长期三年景气上行周期大方向不变

　　新能源上游原材料锂钴稀土铜箔铝箔磁材等，“供给 需求 库存”三周期共振恰提供了布局窗口。

　　核心标的来看：1)新能源汽车产业链：赣锋锂业、天齐锂业、华友钴业、洛阳钼业、雅化集团、北方稀土、盛和资源、正海磁材、金力永磁、鼎胜新材、诺德股份、嘉元科技等。2)基本金属：紫金矿业、云铝股份、神火股份、天山铝业、索通发展等。3)贵金属：山东黄金、盛达资源等。