大宗商品投机氛围较重

　　最核心的逻辑还是碳中和下的供需错配，行业具有提估值的逻辑。没涨起来前，光头就反复说逻辑，提醒参与，说总会有一天涨到你害怕。不知道现在你可害怕？反正近期的走势涨的有点让我害怕了，大宗商品投机氛围较重，期货的价格已经偏离现货。

　　因此，上周就逐步清了铝并提醒铜，计划做补涨；这两天的走势看，也还行。钱赚着了，自己也安心。有的时候补涨这个逻辑，往往也是板块里资金对高位买不下去手，切换相对低位所致。

　　对于周期，还是要保持一定的敬畏之心！毕竟事关经济，在7月的zzj会议中说过要防止政策的一刀切，如今大范围的限产已经使得经济进入类滞涨状态，PMI自五月连续下行，而煤炭、螺纹钢等上游原材料一路上涨，二者的背离说明价格的上涨已经脱离了需求的基本面。

　　在中下游实体经济本就存在生产经营压力的情况下，上游大幅涨价可能加剧稳增长的压力，这与我国经济的健康发展是相左的。不排除高层可能重新平衡碳中和的远期目标和支持实体经济的近期目标，高压的环保限产政策可能会有所调整。

　　1、上海钢联发布的数据显示，9月13日碳酸锂涨1000-2000元/吨，氢氧化锂上涨1500-2000元/吨。已经逼近14万/吨了，9月的预期是15万。

　　2、立昂微：股东宁波利时及三名董监高拟合计减持不超3.12%公司股份。昨天刚解禁，盘中砸跌停；盘后发减持公告，今天还不得接着一字板，又要影响科技股的情绪~

　　3、中核钛白：全面上调公司各型号钛白粉销售价，其中国内客户上调1000元/吨，国际客户出口价格上调150美元/吨。钛白粉也可以算周期，今年也是一直涨价，有些位置还是处于箱体震荡中，亦有补涨需求。

　　4、北向周一净卖出38.24亿元。五粮液、中国铝业、茅台分别获净卖出7.74亿、6.57亿、6亿。宁德净买入额居首，金额为7.41亿。宁德已连续买几天了，等待分歧转一致。