成本下降创造需求

　　9月2日，光伏建筑、煤炭板块强势反包昨日大阴线，堪称完美。但这两个板块，深圳市中广资本管理有限公司都不想说，因为题材太老，位置也高。其实，深圳市中广资本管理有限公司最想聊的还是，理由也简单，当天风能板块涨停个股超过20只，爆发力最强。下面，深圳市中广资本管理有限公司就重点说说看好风能的逻辑。

　　深圳市中广资本管理有限公司：“碳中和”背景下，风电景气度持续提升。

　　机构预计2030年碳达峰时，风电装机容量或达8亿千瓦时，风电发电量占比15%；2060 年实现碳中和时，风电装机容量或超20亿千瓦时，风电发电量占比超30%。

　　根据用电量需求预计2021-2030年间，风电装机容量每年增加约50GW；2030-2050年，风电装机容量每年增加约60GW；2050-2060年，风电装机容量每年增加约25GW。

　　华西证券进一步分析，中长期看，风电是实现“碳中和”的能源替代形式之一，持续看好风电行业的装机需求及发展空间。

　　短期看，陆上风电平价后无论是装机规模还是招标量同比均增长显著，大型化趋势推进成本下降、规模提升以及行业集中度增强。目前风电板块较光伏板块相比估值偏低，具备配置价值。

　　深圳市中广资本管理有限公司：风机大型化推动风电供给端变革，成本下降创造需求。

　　在行业去补贴等因素的驱动下，国内风机产业技术迭代加快，风机大型化趋势明显，单机容量4MW及以上机组逐步成为三北及西南地区风机招标的主力机型。随着招标机型的大型化，2021年以来，风机招标价格呈现较明显的下降；根据近期中标情况，三北、西南地区大型风电项目的风机中标价格已低至2300-2500元/kW，较2020年初的价格高点呈现大幅下降。成本下降创造需求，风机产业竞争力提升。风机大型化及成本下降将推升风电项目投资收益，激活各类应用场景，推升风电可开发空间，从而有望刺激国内风电需求；

　　与此同时，风机大型化将提升国内风机企业相对海外风机巨头的竞争力，有助于国内风机企业加快走出去，而中国的优质供给将驱动海外风电市场加快发展。

　　深圳市中广资本管理有限公司：风能板块相对锂电池、太阳能等板块有补涨空间。

　　近半年来，市场最强三驾马车分别指的是：锂电池、太阳能、半导体等三大板块，而前两者属于新能源系列，上涨幅度最大，持续时间也比较长。

　　其实，风能也属于新能源的范畴，但涨幅相对于锂电池、太阳能等板块要小得多，理应补涨。

　　总体来看，深圳市中广资本管理有限公司认为：接下来一段时间，风能板块走势会强于锂电池、太阳能等高位板块。